2022年12月19日,总部位于新加坡、分拆自海底捞(06862.HK)特海国际控股有限公司 SUPER HI INTERNATIONAL HOLDING LTD. (简称”特海国际”)(09658.HK)在港交所披露介绍上市的正式文件。


特海国际(09658.HK),股份将以每手1000股进行买卖,预计将于12月30日在港交所挂牌上市。


特海国际是次有关上市的上市开支总额估计约680万美元,包括(i)就专业人士提供上市服务而已付及应付彼等的专业费用,包括保荐人费用、已付及应付法律顾问、申报会计师、内部控制顾问、独立行业顾问及合规顾问的费用约550万美元;及(ii)有关上市的其他费用及杂项开支约130万美元。

2022年12月15日,海底捞国际董事会宣布,将通过按照于记录日期合资格海底捞国际股东各自于海底捞国际的持股比例,全部以实物分派方式向合资格海底捞国际股东分派合共5.574亿股股份(相当于特海国际已发行股本90\%),合资格海底捞国际股东于记录日期每持有10股海底捞国际股份将有权获分派一股股份。不合资格海底捞国际股东根据海底捞国际分派另行获得的股份将于股份开始于联交所主板买卖后由海底捞国际代其在合理可行情况下尽快于市场出售。


特海国际上市文件链接:
https://www1.hkexnews.hk/listedco/listconews/sehk/2022/1219/2022121900012_c.pdf



主要业务

特海国际主要从事于大中华区外的餐厅业务经营,自2012年在新加坡开设首家餐厅以来,截至2022年12月2日,已在亚洲、北美洲、欧洲、大洋洲这四大洲的11个国家开设110家餐厅。

根据弗若斯特沙利文报告,按2021年收入计,特海国际为国际市场上第三大中式餐饮品牌及国际市场上源自中国的最大中式餐饮品牌;按截至2021年12月31日自营餐厅覆盖的国家数目计,特海国际是国际市场上最大的中式餐饮品牌。


特海国际的收入主要来自海底捞餐厅的运营,此外亦自外卖以及销售火锅调味品及食材获得收入。

受新冠疫情影响,特海国际的翻台率由2019年每天4.1次减少至2020年每天2.4次及2021年的每天2.1次。于2022年,随着新冠肺炎疫情得到控制,特海国际餐厅的业绩逐渐恢复,截至2022年6月30日上半年,翻台率回升至每天3.0次,同店销售较2021年同期增长57.3\%。



股东架构

招股书显示,特海国际于分拆上市前的股东架构中,海底捞(06862.HK)持股90\%,雇员激励平台持股10\%。紧随分拆及上市后,特海国际的股东结构:

张勇先生、舒萍女士夫妇通过ZY NP LTD、SP NPLTD、共同拥有的NP United Holding Ltd分别持股18.55\%、6.64\%、29.10\%,合共持股约54.29\%;

分拆完成后,张勇先生、舒萍女士夫妇,将继续成为特海国际的控股股东。

施永宏先生、李海燕女士夫妇,通过SYH NP LTD、LHY NP LTD分别持股2.80\%、5.41\%,他们的成年子女通过Harmonious Victory Limited持股4.05\%;

两个雇员激励平台合计持股10\%;

其他股东持股23.45\%。


公司业绩

招股书显示,在过去的2019财年、2020财年、2021财年三个财政年度和2022年上半年,特海国际的收入分别为2.33亿、2.21亿、3.12亿和2.46亿美元,相应的净亏损分别为0.33亿、0.54亿、1.51亿和0.56亿美元



中介团队

特海国际是次分拆的中介团队主要有:摩根士丹利、华泰国际为其联席保荐人;德勤为其审计师;竞天公诚、凯易分别为其公司中国律师、公司香港律师;通商、普衡分别为其券商中国律师、券商香港律师弗若斯特沙利文为其独立行业顾问。



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