2023年3月13日,来自北京的耐看娱乐控股有限公司 Nicefilm Entertainment Holdings Limited (简称”耐看娱乐”)向港交所递交招股书,拟在香港主板挂牌上市。这是继其于2022年1月3日、2022年7月18日先后两次递表失效之后的再一次申请。

耐看娱乐招股书链接:
https://www1.hkexnews.hk/app/sehk/2022/104605/documents/sehk22071800617_c.pdf

主要业务

耐看娱乐,成立于2016年,作为一家中国领先的网剧及网络电影制作商及发行商,专注于制作、发行、联合投资网剧及网络电影以及对于院线电影进行联合投资。

根据弗若斯特沙利文报告,于2021年,按网剧和网络电影所产生的收入计,耐看娱乐在所有网剧和网络电影制作公司(不包括主要制作及发行电视剧或院线电影的公司)排名第一,市场份2.0\%;按制作和发行网剧的收入计,公司在所有网剧公司(不包括取得电视剧发行许可证并以制作和发行电视剧为主的公司)中排名二,市场份额1.8\%;按制作及发行网络电影所产生的收入计,公司在所有网络电影公司中(不包括主要制作及发行院线电影的公司)排名第四,市场份额3.1\%。

耐看娱乐,专注于采用To C模式的网络产品,分别在2018年、2017年开始参与制作首个分账网剧《等到烟暖雨收》、首个分账网络电影《伏狐记》,成为最早分别参与分账网剧、分账网络电影分部的市场参与者之一。

耐看娱乐的网剧《亲爱的柠檬精先生》为2021年中国票房最高的分账剧,票房超过人民币5000万元,《扑通扑通喜欢你》为2021年爱奇艺票房最高的分账剧,票房超过人民币4500万元。定制剧《你好,火焰蓝》于2021年达成优酷最高热度9999。网络电影《兴安岭猎人传说》为2021年票房最高的中国网络电影,总票房超过人民币4000万元。网剧《我叫赵甲第》为2022年优酷票房最高的分账剧,总票房超过人民币7000万元。截至最后实际可行日期,公司于2022年7月播放的网络电影《恶到必除》录得票房超过人民币2700万元。

于往绩记录期间,耐看娱乐共有11分账剧、37部网络电影开播,并于往绩记录期间首次播放及产生收益。耐看娱乐的主要业务包括:

  1. 网剧,制作、发行及/或共同投资分账剧、版权剧及定制网剧:

  2. 网络电影;

  3. 院线电影;

  4. 许可IP;

  5. 其他。


股东架构
招股书显示,耐看娱乐在上市前的股东架构中,控股股东为钟山先生、张栗坤女士,他们通过一系列BVI公司,控制Zhong Xiaoteng(钟先生100\%)、Jin Yuxing(钟先生35.71\%、张女士64.29\%)分别持有公司47.16\%、32.37\%的股份,合计持有 79.53\%的股份。
王莉女士(高管,44.82\%)、谭文杰女士(高管,41.28\%)、张婉璐女士(雇员,8.97\%)、王美南女士(雇员,4.93\%)拥有的Nuo Zhi,持股1.25\%;
胡芳欣女士(执行董事,47.69\%)、苏明先生(雇员,19.61\%)、李阳女士(雇员,13.08\%)、蔡高峰先生(雇员,13.08\%)、颜雨桐先生(雇员,6.54\%)拥有的Nuo Jin,持股1.03\%;
吕亮先生(雇员,46.92\%)、程润国先生(雇员,21.29\%)、丛芳冰女士(雇员,17.59\%)、闪乐天先生(雇员,7.10\%)及胡芳欣女士(执行董事,7.10\%)拥有的Nuo Yan,持股0.95\%;

阿里影业(01060.HK)旗下的上联财务,持股10.35\%;
曾俊成先生、蔡位源先生,通过汇银影业,持股4.33\%;
Lau Wai Kit先生,通过Wusheng Investment,持股2.56\%。


公司业绩
招股书显示,在过去的2020年、2021年和2022年三个财政年度,耐看娱乐的营业收入分别为2.60亿、3.46亿和2.06亿元人民币,相应的净利润分别为2,584.5万、1,795.2万和4,804.7万元人民币。



中介团队
耐看娱乐是次IPO的中介团队主要有:招商证券香港、中泰国际为其联席保荐人安永为其审计师通商、李伟斌分别为其公司中国律师、公司香港律师;竞天公诚为其公司中国数据合规律师;竞天公诚、天元(香港)分别为其券商中国律师、券商香港律师;弗罗斯特沙利文为其独立行业顾问。


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