2023年12月15日中国领先的MRO采购服务平台震坤行正式在纽约证券交易所挂牌上市,股票代码为“ZKH”,成为中国MRO赴美第一股,也是两年半以来,在美国上市市值规模最大的中概股。德意志银行、华兴资本、中金公司为公司首次IPO联席承销商。


震坤行招股书链接:

https://www.sec.gov/Archives/edgar/data/1862044/000110465923126384/tm228516-40_424b4.htm


震坤行是次IPO以每股美国存托股份(ADS,每股代表35股普通股)15.5美元的发行价、发行400万股ADS,募资6200万美元,另有15%的超额配售权。


震坤行现有股东腾讯(00700.HK)和加拿大养老基金(Canada Pension Plan Investment Board)均参与本次认购发行,其中,加拿大养老基金认购价值1000万美元的ADS,腾讯则认购价值500万美元的ADS,这表明其对震坤行未来长期价值的看好和对MRO大赛道的认可。


震坤行,成立于2014年,总部设在上海。其通过建立行业基础设施,为客户提供一站式的工业用品MRO采购和管理服务,以及为行业上下游企业提供数字化和履约解决方案。通过MRO行业的数字化供应链建设,服务中国制造业和实体经济,帮助客户降低成本、提升效率以及供应链的数字化转型。

震坤行交易服务涵盖海量SKU,主要包含备品备件、通用耗材、行政物资、加工制造、化学品等五大品类,累计32条产品线。截至2023年9月30日,震坤行的产品供应涵盖约1720万个SKU和所有主要MRO。截至2023年9月30日的过去12个月震坤行服务逾6.4万名客户,产生190万个订单。

震坤行构建了覆盖全国的履约和服务网络,降低端到端的履约成本、提升交付效率,同时提升“最后一公里”的工业用品B2B交付体验。截至2023年9月30日,震坤行建设包括30个配送中心和96个中转站。同时为满足最后一公里多样化的配送需求,配备了一支由约250名履约服务经理构成的专业团队来负责处理企业的定制履约诉求,并部署了约4000台 EVM 智能售货机,实现客户现场按需交付订单。

招股书显示,震坤行IPO募资所得约30%将用于进一步扩大业务,尤其是继续发展行家精选产品线;约30%用于加强供应链能力和进一步提高履约效率;约30%用于潜在战略投资和收购;剩下部分则用于一般公司用途,包括营运资金需求、投资研发以继续建设基础设施和改善数字服务,以及拓展海外市场。

截至首日(12月15日)收市,震坤行(ZKH)每股收报15.50美元,总市值约24.90亿美元


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